CHƯƠNG TRÌNH ĐÀO TẠO:
TỐI ƯU HÓA CẤU TRÚC VỐN & CHIẾN LƯỢC NGUỒN VỐN
(Dành cho nhà lãnh đạo và quản lý Doanh Nghiệp)
Tổng quan
Trong bối cảnh kinh tế vĩ mô đầy biến động (lãi suất thả nổi, rủi ro tỷ giá, và sự thắt chặt của thị trường trái phiếu/tín dụng),
Trong khi Hầu hết các doanh nghiệp Việt Nam (đặc biệt là SME và các công ty đang trên đà tăng trưởng nóng) đang vận hành bộ phận Tài chính – Kế toán với tư duy “giữ tiền” thay vì “nhân tiền”. Dẫn đến Các doanh nghiệp đang đối mặt với những vấn đề nghiêm trọng điển hình dưới đây:
Tư duy sai lệch: Tập trung quá nhiều vào Lợi nhuận kế toán (Accounting Profit) mà bỏ quên Dòng tiền (Cash flow) và Giá trị doanh nghiệp (Enterprise Value).
Cấu trúc vốn rủi ro: Phụ thuộc hoàn toàn vào vốn tự có hoặc tín dụng ngân hàng (Bank-based), dẫn đến rủi ro thanh khoản cao khi thị trường biến động và lãi suất tăng.
Chi phí vốn (WACC) tăng cao: Bào mòn lợi nhuận ròng và làm giảm giá trị doanh nghiệp.
Mù mờ về công cụ vốn: Không biết cách huy động vốn từ các kênh phi truyền thống (Quỹ đầu tư, M&A, Trái phiếu, IPO,…) hoặc áp dụng sai dẫn đến mất quyền kiểm soát công ty.
Lãng phí nguồn lực: Tài sản và dòng tiền nằm “chết”, không tạo ra hiệu ứng lãi kép.
Mất cân đối kỳ hạn (Maturity Mismatch): Dùng vốn ngắn hạn đầu tư dài hạn, dẫn đến rủi ro thanh khoản nghiêm trọng khi dòng tiền tắc nghẽn.
Cạn kiệt nguồn vốn: Phụ thuộc quá nhiều vào một kênh (thường là tín dụng ngân hàng) và bế tắc khi hạn mức tín dụng bị siết lại.
Cấu trúc vốn kém hiệu quả: Không tận dụng được lá chắn thuế từ nợ vay hoặc đòn bẩy tài chính quá cao gây áp lực lên dòng tiền trả nợ.
Giải pháp của chương trình:
Khóa học này không chỉ dừng lại ở lý thuyết tài chính, mà cung cấp một khung tư duy chiến lược để Giám đốc Tài chính (CFO) chuyển đổi từ vai trò “Người ghi chép quá khứ” sang “Kiến trúc sư trưởng của nguồn vốn”, tái cấu trúc bảng cân đối kế toán, đa dạng hóa kênh huy động vốn và xây dựng một cấu trúc vốn bền vững thông qua bộ chiến lược nguồn vốn – một hệ thống các chiến lược đã được chứng minh để huy động, cấu trúc và nhân bản nguồn vốn, giúp doanh nghiệp không chỉ “sống sót” qua khủng hoảng, thoát khỏi bẫy nợ nần mà còn sẵn sàng nguồn lực cho tăng trưởng và hướng tới tự do tài chính ở quy mô tổ chức.
ĐĂNG KÝ NHẬN TƯ VẤN
Bạn đã sẵn sàng bứt phá? Để lại thông tin, Alpha sẽ đồng hành cùng bạn trên hành trình chinh phục tri thức
Mục tiêu
Sau khi hoàn thành khóa học, học viên sẽ có khả năng:
I
Tư duy chiến lược:
Hiểu sâu sắc mối quan hệ giữa Chiến lược kinh doanh và Chiến lược nguồn vốn.
Chuyển đổi tư duy: Hiểu rõ sự khác biệt giữa Quản trị tài chính hàng hóa và Vận hành chiến lược nguồn vốn.
Làm chủ công cụ: Nắm vững và biết cách chọn lọc áp dụng 33 mô hình chiến lược nguồn vốn
phù hợp với từng giai đoạn phát triển của doanh nghiệp (Khởi nghiệp - Tăng trưởng - Bão hòa - Tái cấu trúc).
II
Kỹ năng kỹ thuật:
Xây dựng được cấu trúc vốn tối ưu (Tỷ lệ Nợ/Vốn chủ sở hữu) để tối ưu hóa chi phí vốn (WACC) và tăng ROE.
Xác định "Điểm tối ưu" của cấu trúc vốn (Optimal Capital Structure) để tối đa hóa giá trị doanh nghiệp.
III
Kỹ năng định giá:
Biết cách tự định giá doanh nghiệp và xây dựng lộ trình tăng giá trị công ty trước khi gọi vốn.
IV
Quản trị rủi ro:
Nhận diện các rủi ro mất cân đối kỳ hạn và rủi ro thanh khoản và rủi ro pháp lý và kiểm soát quyền lực khi “bán mình” cho nhà đầu tư.
V
Huy động vốn thực chiến:
Nắm bắt các công cụ huy động vốn hiện đại (Trái phiếu, M&A, Quỹ đầu tư, IPO, Thuê tài chính…).
VI
Kỹ năng mềm:
Nâng cao khả năng đàm phán với định chế tài chính và thuyết phục Hội đồng quản trị về phương án vốn.
Đối tượng
C-Level: Chủ tịch HĐQT, Tổng Giám đốc (CEO) – Những người nắm quyền quyết định chiến lược.
Thành viên Hội đồng quản trị, CEO muốn hiểu sâu về quản trị tài chính.
Finance Leaders: Giám đốc Tài chính (CFO), Kế toán trưởng – Những người trực tiếp thực thi chiến lược vốn.
Giám đốc Khối Nguồn vốn (Treasury Director), Trưởng phòng Tài chính.
Investors: Các nhà đầu tư cá nhân muốn hiểu sâu về cách doanh nghiệp vận hành vốn để đầu tư hiệu quả.
Thế hệ kế thừa: Những người chuẩn bị tiếp quản cơ nghiệp gia đình và muốn đổi mới phương thức quản trị.
Các chuyên viên phân tích tài chính cấp cao được quy hoạch lên vị trí quản lý.
TỔNG THỜI LƯỢNG
3 Ngày (06 Buổi)
Cường độ: 3 giờ/buổi (Tổng 18 giờ đào tạo)
HỌC PHÍ ƯU ĐÃI
Đã bao gồm tài liệu, chứng nhận
Phí ưu đãi được áp dụng khi chuyển phí trước ngày khai giảng ít nhất là 07 ngày
ONLINE QUA ZOOM
PHÍ THAM DỰ
6.000.000 VNĐ
/HỌC VIÊN
PHÍ ƯU ĐÃI
5.400.000 VNĐ
/HỌC VIÊN
OFFLINE TẠI TP.HCM
PHÍ THAM DỰ
9.000.000 VNĐ
/HỌC VIÊN
PHÍ ƯU ĐÃI
8.100.000 VNĐ
/HỌC VIÊN
PHƯƠNG PHÁP ĐÀO TẠO
Chương trình áp dụng phương pháp Learning by Doing
(Học qua hành) và Case Study (Tình huống thực tế):
30%
Lý thuyết cốt lõi:
Cô đọng, cập nhật kiến thức tài chính hiện đại.
50%
Thảo luận & Case Study:
Phân tích các thất bại (ví dụ: các tập đoàn BĐS vỡ nợ trái phiếu) và thành công trong huy động vốn tại Việt Nam và Quốc tế.
20%
Thực hành mô phỏng:
Sử dụng Excel để chạy mô hình tối ưu cấu trúc vốn và dự báo dòng tiền trên dữ liệu thực tế của doanh nghiệp học viên.
NỘI DUNG
Ngày 1: Nền tảng và Chẩn đoán sức khỏe tài chính
BUỔI 1
Tư duy lại về Tài chính Doanh nghiệp và chiến lược Cấu trúc vốn
1.1 Tư duy lại về Tài chính Doanh nghiệp
1.2 Tư duy chiến lược về Cấu trúc vốn
BUỔI 2
Giải mã Cấu trúc vốn, Chi phí vốn (WACC) và Đòn bẩy tài chính
2.1 Giải mã Cấu trúc vốn
2.2 Chi phí vốn (WACC)
2.3 Đòn bẩy tài chính
2.4 Thực hành
NGÀY 2: Chiến lược huy động nguồn vốn
BUỔI 3
Chiến lược vốn vay - Tối ưu hóa nợ
3.1 Tín dụng ngân hàng
3.2 Trái phiếu doanh nghiệp
3.3 Vốn lai: Trái phiếu chuyển đổi – Cầu nối giữa Nợ và Vốn chủ.
3.4 Nhóm mô hình Vận hành vốn nội tại & Tín dụng (Giai đoạn Sống sót) - Các kênh vốn lưu động thường bị bỏ quên.
3.5 Case Study
BUỔI 4
Chiến lược nguồn vốn trong giai đoạn tăng tốc & mở rộng
4.1 Nhóm mô hình Vận hành vốn qua Hợp tác & Chia sẻ
4.2 Nhóm mô hình Huy động vốn từ Quỹ & Nhà đầu tư - Họ cần gì ở Doanh nghiệp?
4.3 Nhóm mô hình M&A và Kỹ thuật Tài chính nâng cao
Ngày 3: Đích Đến - Định Giá & Thanh Khoản - Quản trị, Thực thi và Tái cấu trúc
BUỔI 5
Đích Đến - Định Giá & Thanh Khoản
5.1 Định giá Doanh nghiệp
5.2 Nhóm mô hình Thị trường chứng khoán & IPO
5.3 Pháp lý và Quản trị rủi ro
BUỔI 6
Quản trị tài sản, Dự báo dòng tiền và Tái cấu trúc vốn
6.1 Quản trị tài sản, Dự báo dòng tiền
6.2 Tái cấu trúc vốn - Tổng kết & Xây dựng Action Plan
Tổng kết & Trao chứng nhận
HÌNH ẢNH WORKSHOP & KHÓA HỌC
